退休现金流计算器使用指南
本工具帮助你把中国家庭退休前后的收入、支出与资产变化放在同一张年度表中。它回答的是“在这些输入假设下，现金流会怎样变化”，不是“应当何时退休”或“应该购买哪项投资”。
先准备家庭数据
- 填写测算起始年份、年数、成人起始年龄、退休年份及保险年金起领年份。单身家庭可将另一方年龄填写为 0。
- 填写在职税后月收入、退休后月养老金、保险月年金与分红资产。养老金和年金应使用你实际掌握的估计，不采用工具示例作为承诺。
- 填写初始可投资金融资产、独立保险资产、股息率与资产滚存回报。不要把同一收益既计入分红又计入资产回报，造成重复估计。
- 逐名添加子女，按出生年份与独立年龄设置阶段预算。个别子女的预算可以覆盖家庭默认模板。
- 填写经常支出，并将换房、换车等一次性大项按年份与家庭自付金额分别添加。
年度模型如何计算
家庭月流入等于当年的工资或养老金、适用保险年金与月分红之和。月分红等于产生分红的本金乘以年化股息率，再除以 12。月经常支出为各项家庭支出与当年子女阶段预算之和。
年度净结余 =（月流入 − 月经常支出）× 12 − 当年一次性大项支出。年末可投资资产 = 年初可投资资产 ×（1 + 资产年化滚存回报率）+ 年度净结余。保险资产独立列示，不参与该滚存，也不随年金领取自动减少。
模型按自然年切换，退休当年全年采用养老金，年金起领当年全年计入。它不提供退休月份的精细计算，也不会估算养老金资格或当地养老政策。
如何解读资金缺口
首次资金缺口表示第一个年末可投资资产小于零的年份；模型仍继续计算负余额。这不是自动获得贷款，也不证明家庭可以持续按同样回报率融资。未出现缺口，也不保证现实中不会遇到流动性困难。
大项区间的基准情景使用年份与金额中点，另对最早且金额较高、最晚且金额较低的组合进行测算。这些是不同假设下的情景，不是概率预测或最坏情况保证。建议分别调整收入、支出、收益和退休时间，观察结论是否对单一假设过度敏感。
通胀、收益与使用限制
金额均为人民币名义值。模型不自动调整通胀、涨薪、税费、资产价格或市场波动，不包含随机模拟和收益序列风险。长期名义余额不能直接解释为未来购买力。
结果仅供学习与情景交流，不构成投资、保险、税务或养老决策建议，不保证本金或未来收益。 真实决策需要独立核实信息，并在需要时咨询具备相应资质的专业人士。
示例、保存和纠错
内置示例参数全部为虚构演示。数据保存在当前浏览器，清空填写会清空当前参数；导出的 CSV 是你自行下载的本地文件。详细数据使用见隐私说明。
作者为 Simon Liu。发现公式或界面问题时，可通过项目仓库反馈，并附不含个人财务信息的复现示例。更多作者信息与联系渠道见作者介绍。